"Τεχνική Ανάλυση Χρηματοοικονομικών Καταστάσεων - Βιωσιμότητα της επιχείρησης για λήψη δανείων (Κεφάλαια Κίνησης - Πάγια) από Τράπεζες, Δυνατότητα ένταξης της επιχείρησης σε αναπτυξιακά προγράμματα (ΕΣΠΑ - Αναπτυξιακός Νόμος κλπ) - για άσκηση πιστωτικής πολιτικής επιχειρήσεων - για αύξηση πωλήσεων"
Συνοπτικό Πρόγραμμα :
Παρουσίαση Χρηματοοικονομικών Καταστάσεων βάσει ΕΛΠ – Προσδιορισμός βιωσιμότητας της επιχείρησης
1. Βασικά σημεία Νόμου 4308/2014 περί εφαρμογής Ελληνικών Λογιστικών Προτύπων για τις ΜΜΕ:
α) Έννοια οντότητας:
-
Καθορισμός μεγέθους οντοτήτων
-
Κριτήρια μεγέθους οντοτήτων
-
Ένταξη επιχειρήσεων σε κατηγορίες οντοτήτων
β) Μορφές επιχειρήσεων (προσωπικές – κεφαλαιουχικές)
γ) Νέοι ορισμοί που εισάγονται με τον Ν.4308/2014:
-
Εύλογη αξία
-
Ωφέλιμη ζωή παγίων
-
Υπολειμματική αξία παγίων
-
Απομείωση
-
Ανακτήσιμη αξία κ.λ.π
2. Λογιστικά συστήματα που τηρούνται στις Μ.Μ.Ε:
α) Λογιστικά Συστήματα που τηρούνται από τις επιχειρήσεις:
-
Απλογραφικό Σύστημα
-
Διπλογραφικό Σύστημα
-
Χρηματοοικονομική αξιοπιστία των συστημάτων
β) Επιλογή Λογιστικών Σχεδίων απεικονίσεις Συναλλαγών
-
Π. .1123/1980
-
Ε.Γ.Λ.Σ Ν.4308/2014 Ε.Λ.Π
3. Χρηματοοικονομικές καταστάσεις οντοτήτων σύμφωνα με Ν.4308/14 περί ΕΛΠ
α) Χρηματοοικονομικές Καταστάσεις οντοτήτων (επιχειρήσεων)
β) Ποιες Οικονομικές καταστάσεις συντάσσονται κατά οντότητα
γ) Έλεγχος Οικονομικών καταστάσεων από το ΣΟΕΛ (Σώμα Ορκωτών Ελεγκτών-Λογιστών)
-
Έλεγχος Οικονομικών Καταστάσεων
-
Έλεγχος ΣΟΕΛ
γα) Ενοποιημένες καταστάσεις και έλεγχος της ΣΟΕΛ
4. Ισολογισμός επιχειρήσεων σύμφωνα με ΕΛΠ
α) Ανάλυση σύνθεσης κονδυλίων παθητικού:
Καθαρή θέση
-
Καταβληθέντα κεφάλαια
-
Καταθέσεις Εταίρων-Μετόχων
-
Αποθεματικά
-
Αποτελέσματα εις Νέον
-
Διαφορές εύλογης αξίας
-
Συναλλαγματικές διαφορές
Προβλέψεις
Υποχρεώσεις μακροπρόθεσμες
-
Δάνεια
-
Κρατικές επιχορηγήσεις
Υποχρεώσεις βραχυπρόθεσμες
-
Δάνεια
-
Εμπορικές υποχρεώσεις
-
Υποχρεώσεις στο δημόσιο (Δ.Ο.Υ – Ι.Κ.Α)
β) Ανάλυση σύνθεσης κονδυλίων ενεργητικού:
Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία
Χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία
-
Συμμετοχές ,δάνεια και απαιτήσεις κλπ.
Κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία
-
Αποθέματα
-
Απαιτήσεις
-
Χρηματικά διαθέσιμα
5. Αποτελέσματα χρήσεως:
-
Ανάλυση σύνθεσης κατάστασης αποτελεσμάτων κατά λειτουργία
-
Ανάλυση σύνθεσης κατάστασης αποτελεσμάτων κατ’ είδος
6. Κατάσταση μεταβολών καθαρής θέσης:
-
Ανάλυση σύνθεσης κατάστασης μεταβολών καθαρής θέσεως
7. Κατάσταση ταμειακών ροών:
-
Ανάλυση σύνθεσης κατάστασης χρηματοροών
-
Ανάλυση χρηματοοικονομικών καταστάσεων (πολύ μικρών οντοτήτων)
8. Notes - Σημειώσεις:
-
Ανάλυση της σπουδαιότητας των σημειώσεων που αποτελούν πλέον αναπόσπαστο μέρος των Χρηματοοικονομικών Καταστάσεων και περιέχουν πολύτιμες πληροφορίες, ποιοτικές και ποσοτικές, για την εξαγωγή συμπερασμάτων για την πορεία της επιχείρησης και τη συνολική πιστωτική της αξιολόγηση.
9. Ισοζύγια λογαριασμών και χρήσης τους:
-
Α΄ Ισοζύγια. Ανάλυση των λογαριασμών των Ισοζυγίων σύμφωνα με τα ισχύοντα κατά Ε.Γ.Λ.Σ αλλά και μετά τις πρόσφατες αλλαγές κατά Ε.Λ.Π.
-
Εξαγωγή συμπερασμάτων από την ανάλυση των Ισοζυγίων.
10. Κυριότεροι αριθμοδείκτες για διάγνωση πιστωτικού κίνδυνου:
α) Κατηγορίες αριθμοδεικτών και η σημασία χρήσης τους στις χρηματοοικονομικές καταστάσεις
-
Χρηματοδοτική ισορροπία
-
Ρευστότητα
-
Κεφαλαιουχική Διάρθωση
-
Αποτελεσμάτων (EBITDA, Απόδοσης Ιδίων Κεφαλαίων κλπ)
β) Πραγματικοί ισολογισμοί για αξιολόγηση με έμφαση στα σημεία που εμπεριέχονται υψηλοί πιστωτικοί
κίνδυνοι:
-
Σύνθεση ιδίων κεφαλαίων
-
Καταθέσεις εταίρων
-
Αναλήψεις εταίρων
-
Μεγάλα ταμεία κλπ
-
Λογαριασμοί απαιτήσεων
-
Λογαριασμοί αποθεμάτων
11. Προσδιορισμός κεφαλαίου κίνησης:
-
Προσδιορισμός κεφαλαίου κίνησης βάσει της ανάλυσης οικονομικών καταστάσεων και του παραγωγικού – συναλλακτικού κυκλώματος της επιχείρησης.
12. Νεκρό σημείο και περιθώριο ασφάλειας της επιχείρησης:
-
Προσδιορισμός νεκρού σημείου και περιθωρίου ασφαλείας μια οντότητας
13. Παρατηρήσεις Ορκωτών Ελεγκτών και επίπτωση τους στα αποτελέσματα της επιχείρησης:
-
Παρατηρήσεις ορκωτών ελεγκτών και επίπτωση στα αποτελέσματα και τον ισολογισμό μιας επιχείρησης.
-
Εξαγωγή συμπερασμάτων από την έκθεση ορκωτών ελεγκτών και αναμόρφωση στοιχείων ισολογισμού βάσει αυτής καθώς και επίπτωση στην αξιολόγηση του πιστωτικού κινδύνου.
14. Ανώτατα όρια άντλησης ξένων κεφαλαίων από μία επιχείρηση:
-
Ανώτατα όρια άντλησης ξένων κεφαλαίων από μία επιχείρηση.
-
Προσδιορισμός του ανώτατου σημείου ξένων κεφαλαίων που μπορεί να εξυπηρετήσει μια επιχείρηση από τη λειτουργική της δραστηριότητα.
15. Ισορροπία επιχείρησης - Βιωσιμότητα επιχείρησης:
-
Βραχυχρόνια ισορροπία επιχείρησης
-
Μακροχρόνια ισορροπία επιχείρησης
-
Προσδιορισμός βιωσιμότητας επιχείρησης.
16. Συνολική αξιολόγηση επιχείρησης:
-
Συνολική αξιολόγηση επιχείρησης
17. Δυνητικές εξασφαλίσεις που μπορούν να ληφθούν για να καλύπτουν τις χρηματοδοτήσεις της επιχείρησης.
18. Τελικά Συμπεράσματα
Β. Πρακτικές εφαρμογές χρηματοοικονομικής ανάλυσης βιωσιμότητας επιχειρήσεων
-
Επιχειρήσεων που ελέγχονται από το ΣΟΕΛ
-
Επιχειρήσεων που δεν ελέγχονται από το ΣΟΕΛ